把握境外投資備案新機遇，深化國際市場(chǎng)拓展戰略

《區域全面經(jīng)濟伙伴關(guān)系協(xié)定》（RCEP）作為一項極具包容性的自由貿易協(xié)定，其核心目標在于共享經(jīng)濟發(fā)展成果，推動(dòng)區域內各國共同繁榮。馬來(lái)西亞新亞洲戰略研究中心主席翁詩(shī)杰指出，在RCEP生效初期，各成員國應積極行動(dòng)，增強公眾對RCEP的認知度，并廣泛吸納非政府組織與企業(yè)的意見(jiàn)與建議，以最大化地發(fā)揮其潛力。

新加坡國立大學(xué)東亞研究所所長(cháng)郝福滿(mǎn)則強調，面對外部地緣政治挑戰日益嚴峻的背景，RCEP成員國間的合作顯得尤為重要。他呼吁各成員國在推進(jìn)高水平開(kāi)放的過(guò)程中，不斷優(yōu)化RCEP區域內的產(chǎn)業(yè)鏈與供應鏈價(jià)值，并在勞工、環(huán)保、數據交換等領(lǐng)域引入及新增更多規則，以強化合作機制與框架。

國家發(fā)改委關(guān)于企業(yè)境外投資管理的正式闡述

2017年，中華人民共和國國家發(fā)展和改革委員會(huì )（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“國家發(fā)改委”）發(fā)布了第11號令《企業(yè)境外投資管理辦法》，該辦法對企業(yè)境外投資行為實(shí)施了“放管結合”的監管策略，確保管理既精準又高效。依據項目是否屬于敏感范疇及投資主體性質(zhì)（境內或境外），對中資企業(yè)境外投資項目采取了核準、備案、報告等多種審批方式。

備注：大額投資定義為中方投資額達到或超過(guò)3億美元的情況，涵蓋投資主體直接投入及其通過(guò)控制的境外企業(yè)為項目提供的貨幣、證券、實(shí)物、技術(shù)、知識產(chǎn)權、股權、債權等各類(lèi)資產(chǎn)，以及融資、擔保等形式的資金總額。

資料來(lái)源：基于2017年中華人民共和國國家發(fā)展和改革委員會(huì )第11號令《企業(yè)境外投資管理辦法》整理。

國家發(fā)改委對中資企業(yè)境外投資項目的審核尤為關(guān)注敏感項目，這些項目包括但不限于：

1. 涉及與我國未建交、發(fā)生戰爭或內亂、以及根據我國國際條約需限制投資的國家和地區。

2. 敏感行業(yè)，依據國家發(fā)改委發(fā)布的《境外投資敏感行業(yè)目錄（2018年版）》（發(fā)改外資〔2018〕251號），包括但不限于武器裝備的研制生產(chǎn)維修、跨境水資源開(kāi)發(fā)利用、新聞傳媒等。此外，根據國辦發(fā)〔2017〕74號文件，房地產(chǎn)、酒店、影城、娛樂(lè )業(yè)、體育俱樂(lè )部及在境外設立無(wú)具體實(shí)業(yè)項目的股權投資基金或投資平臺等行業(yè)亦被列為限制對象。

對于需發(fā)改委核準的項目，申請企業(yè)應提交以下材料：

• 投資主體情況說(shuō)明

• 項目詳細情況，含項目名稱(chēng)、投資目的地、主要內容、規模及中方投資額等

• 項目對我國國家利益和國家安全的影響分析報告

• 投資主體關(guān)于項目真實(shí)性的聲明

關(guān)鍵要點(diǎn)：

1. portant; font-weight: 600;">管轄范圍擴展：發(fā)改委的管轄范圍已全面覆蓋，不僅涉及非金融企業(yè)，也包括金融企業(yè)；不僅涵蓋直接投資，也包括通過(guò)境外企業(yè)的再投資；不**于資金投入，還包括融資、擔保等形式；同時(shí)，也包括對境外企業(yè)所有權與經(jīng)營(yíng)管理權的獲取。

2. portant; font-weight: 600;">審批前置性：發(fā)改委的核準/備案是其他部門(mén)辦理相關(guān)手續的前提，未經(jīng)發(fā)改委同意，外匯管理、海關(guān)等部門(mén)不得辦理后續手續，金融企業(yè)亦不得提供資金結算和融資服務(wù)。

3. portant; font-weight: 600;">投資完成后的報告：屬于核準、備案管理范圍的項目，投資主體需在項目完成后20個(gè)工作日內通過(guò)網(wǎng)絡(luò )系統提交項目完成情況報告表。

商務(wù)部關(guān)于境外投資管理的正式指導

2018年1月18日，商務(wù)部聯(lián)合多部委發(fā)布了《對外投資備案(核準)報告暫行辦法》（商合發(fā)[2018]24號），旨在加強信息共享，由商務(wù)部牽頭匯總，同時(shí)保持原有對外投資備案或核準的職責分工不變。商務(wù)部2014年發(fā)布的《境外投資管理辦法》仍具指導意義（后續可能有所調整）。

對于商務(wù)部核準的境外投資項目，申請企業(yè)應特別注意其規定的敏感國家和行業(yè)與發(fā)改委有所不同。依據《國務(wù)院辦公廳轉發(fā)國家發(fā)展改革委商務(wù)部人民銀行外交部關(guān)于進(jìn)一步引導和規范境外投資方向指導意見(jiàn)的通知》（國辦發(fā)〔2017〕74號），需重點(diǎn)關(guān)注未建交國家、受聯(lián)合國制裁國家、戰亂國家及涉及限制出口產(chǎn)品和技術(shù)、影響多國利益的行業(yè)等。

對于商務(wù)部核準的項目，申請企業(yè)應提交以下材料：

• 申請書(shū)，詳細說(shuō)明投資主體情況、境外企業(yè)名稱(chēng)、股權結構、投資金額、經(jīng)營(yíng)范圍、經(jīng)營(yíng)期限、資金來(lái)源及投資內容等

• 《境外投資申請表》，通過(guò)指定管理系統填寫(xiě)打印并加蓋印章

• 境外投資相關(guān)合同或協(xié)議

• 限制出口產(chǎn)品或技術(shù)的出口準許材料

• 企業(yè)營(yíng)業(yè)執照復印件

此外，商務(wù)部還實(shí)施了“雙隨機、一公開(kāi)”監管機制，對境外投資項目進(jìn)行隨機抽查并公開(kāi)結果，重點(diǎn)檢查企業(yè)的人員與財產(chǎn)安全防范措施、突發(fā)事件預警機制、向駐外使領(lǐng)館報到登記情況、投資業(yè)務(wù)報告及統計資料提交情況等，特別關(guān)注大額投資、敏感國別（地區）、敏感行業(yè)及存在重大風(fēng)險的項目。

法律依據：

• 《企業(yè)境外投資管理辦法》，國家發(fā)改委令第11號，2017

• 《對外投資備案(核準)報告暫行辦法》（商合發(fā)[2018]24號）

• 《對外投資合作“雙隨機一公開(kāi)”監管工作細則（試行）》（商辦合函〔2017〕426號）